DIE AUTOVERMIETUNGSINDUSTRIE

 

Marktübersicht

Die Autovermietungsbranche ist ein Multi-Milliarden-Dollar-Sektor der US-Wirtschaft. Das US-Segment der Branche erwirtschaftet einen Jahresumsatz von durchschnittlich 18,5 Milliarden US-Dollar. Heute bedienen etwa 1,9 Millionen Mietfahrzeuge das US-Marktsegment. Darüber hinaus gibt es neben den Branchenführern viele Vermietungsagenturen, die die Gesamteinnahmen unterteilen, nämlich Dollar Thrifty, Budget und Vanguard. Im Gegensatz zu anderen etablierten Dienstleistungsbranchen ist die mit hohen Inputkosten bei geringer Möglichkeit von Skaleneffekten konfrontiert. Darüber hinaus wird der größte Teil des Gewinns von einigen Firmen erwirtschaftet, darunter Enterprise, Hertz und Avis. Im Geschäftsjahr 2004 erwirtschaftete Enterprise einen Gesamtumsatz von 7,4 Milliarden US-Dollar. Hertz belegte Autovermietung Koch mit rund 5,2 Milliarden US-Dollar und Avis mit 2,97 US-Dollar Umsatz den zweiten Platz.

 

Integrationsgrad

Die Mietwagenbranche sieht sich einem völlig anderen Umfeld gegenüber als noch vor fünf Jahren. Laut Business Travel News werden Fahrzeuge vermietet, bis sie 20.000 bis 30.000 Meilen angesammelt haben, bis sie in die Gebrauchtwagenbranche absteigen, während die Turn-around-Kilometerleistung vor fünf Jahren 12.000 bis 15.000 Meilen betrug. Aufgrund des langsamen Branchenwachstums und der geringen Gewinnspanne besteht keine unmittelbare Gefahr einer Rückwärtsintegration innerhalb der Branche. Tatsächlich ist von den Branchenakteuren nur Hertz über Ford vertikal integriert.

Umfang des Wettbewerbs

Es gibt viele Faktoren, die die Wettbewerbslandschaft der Autovermietungsbranche prägen. Der Wettbewerb kommt aus zwei Hauptquellen in der gesamten Kette. Am Ende des Spektrums der Urlaubskunden ist der Wettbewerb hart, nicht nur weil der Markt gesättigt ist und vom Branchenführer Enterprise gut bewacht wird, sondern die Konkurrenten mit einem Kostennachteil und geringeren Marktanteilen operieren, da Enterprise ein Händlernetz von über 90 Prozent aufgebaut hat das Freizeitsegment. Auf der anderen Seite ist der Wettbewerb auf den Flughäfen im Firmenkundensegment sehr stark, da dieses Segment von Hertz streng überwacht wird. Da die Branche in den letzten Jahren einen massiven wirtschaftlichen Niedergang erlebte, hat sie das Ausmaß des Wettbewerbs in den meisten überlebenden Unternehmen erhöht. Aus Wettbewerbssicht ist die Mietwagenbranche ein Kriegsgebiet, da die meisten Autovermietungen, darunter Enterprise, Hertz und Avis, unter den Hauptakteuren einen Kampf der Stärksten führen.

Wachstum

In den letzten fünf Jahren haben die meisten Unternehmen daran gearbeitet, ihre Flottengröße zu vergrößern und die Rentabilität zu steigern. Enterprise, das Unternehmen mit der derzeit größten Flotte in den USA, hat seine Flotte seit 2002 um 75.000 Fahrzeuge erweitert, was dazu beiträgt, die Zahl der Einrichtungen an den Flughäfen auf 170 zu erhöhen. Hertz hingegen hat 25.000 Fahrzeuge hinzugefügt und seine internationale Präsenz in 150 Landkreisen gegenüber 140 im Jahr 2002 ausgebaut. Darüber hinaus hat Avis seine Flotte von 210.000 im Jahr 2002 auf 220.000 erhöht, trotz der jüngsten wirtschaftlichen Widrigkeiten. In den Jahren nach dem wirtschaftlichen Abschwung war Enterprise unter den Branchenführern stetig gewachsen, obwohl die meisten Unternehmen in der gesamten Branche zu kämpfen hatten. Beispielsweise erreichte der Jahresumsatz 2001 6,3 $, 2002 6,5 $, 2003 6,9 $ und 2004 7,4 Milliarden $, was in den letzten vier Jahren eine Wachstumsrate von 7,2 Prozent pro Jahr bedeutete. Seit 2002 hat die Branche damit begonnen, in diesem Sektor wieder Fuß zu fassen, da der Gesamtumsatz von 17,9 Milliarden US-Dollar auf 18,2 Milliarden US-Dollar im Jahr 2003 anstieg. Branchenanalysten zufolge werden die besseren Tage der Mietwagenbranche noch kommen. Im Laufe der nächsten Jahre wird erwartet, dass die Branche nach 2008 ein beschleunigtes Wachstum im Wert von 20,89 Mrd.

Verteilung

In den letzten Jahren hat die Mietwagenbranche große Fortschritte gemacht, um ihre Vertriebsprozesse zu vereinfachen. Heute gibt es in den USA ungefähr 19.000 Mietstationen mit ungefähr 1,9 Millionen Mietwagen. Aufgrund der immer größer werdenden Anzahl an Mietwagenstandorten in den USA werden strategische und taktische Ansätze berücksichtigt, um eine ordnungsgemäße Verteilung in der gesamten Branche sicherzustellen. Der Vertrieb erfolgt in zwei zusammenhängenden Segmenten. Auf dem Firmenmarkt werden die Autos an Flughäfen und im Hotelumfeld vertrieben. Im Freizeitsegment hingegen werden Autos an agentureigene Einrichtungen vertrieben, die günstig in den meisten Hauptstraßen und Ballungsgebieten gelegen sind.

In der Vergangenheit verließen sich Manager von Mietwagenunternehmen auf ihr Bauchgefühl oder intuitive Vermutungen, um Entscheidungen darüber zu treffen, wie viele Autos in einer bestimmten Flotte oder in welchem Auslastungsgrad und in welchen Leistungsstandards bestimmte Autos in einer Flotte gehalten werden sollten. Mit dieser Methode war es sehr schwierig, ein Gleichgewicht aufrechtzuerhalten, das die Verbrauchernachfrage und das gewünschte Rentabilitätsniveau befriedigen würde. Der Vertriebsprozess ist branchenweit recht einfach. Zunächst müssen Manager die Anzahl der Autos bestimmen, die täglich im Bestand sein müssen. Da ein sehr auffälliges Problem entsteht, wenn zu viele oder nicht genügend Autos verfügbar sind, nutzen die meisten Autovermieter, einschließlich Hertz, Enterprise und Avis, einen „Pool“, der eine Gruppe unabhängiger Mieteinrichtungen ist, die sich eine Fahrzeugflotte teilen. Im Grunde genommen mit Durch die vorhandenen Pools arbeiten die Mietstationen effizienter, da sie das Risiko geringer Lagerbestände verringern, wenn nicht gar Engpässe bei Mietwagen beseitigen.

Marktsegmentierung

Die meisten Unternehmen in der gesamten Kette machen einen Gewinn basierend auf der Art der gemieteten Autos. Die Mietwagen sind in Economy, Compact, Intermediate, Premium und Luxury kategorisiert. Unter den fünf Kategorien erwirtschaftet der Wirtschaftssektor den größten Gewinn. So ist das Economy-Segment allein für 37,7 Prozent des Gesamtmarktumsatzes im Jahr 2004 verantwortlich. Darüber hinaus entfielen 32,3 Prozent des Gesamtumsatzes auf das Kompaktsegment. Der Rest der anderen Kategorien deckt die restlichen 30 Prozent für das US-Segment ab.

Historische Rentabilitätsniveaus

Die Gesamtrentabilität der Autovermietungsbranche ist in den letzten Jahren geschrumpft. In den letzten fünf Jahren hatte die Branche genau wie der Rest der Reisebranche zu kämpfen. Tatsächlich hat der US-Markt zwischen den Jahren 2001 und 2003 einen moderaten Rückgang des Rentabilitätsniveaus erfahren. Insbesondere fiel der Umsatz von 19,4 Milliarden US-Dollar im Jahr 2000 auf 18,2 Milliarden US-Dollar im Jahr 2001. Anschließend ging der Gesamtumsatz der Branche weiter auf 17,9 Milliarden US-Dollar im Jahr 2002 zurück; ein Betrag, der minimal höher ist als 17,7 Milliarden US-Dollar, was dem Gesamtumsatz des Jahres 1999 entspricht. 2003 erlebte die Branche einen kaum merklichen Anstieg, der den Gewinn auf 18,2 Milliarden US-Dollar brachte. Infolge des wirtschaftlichen Abschwungs in den letzten Jahren haben einige der kleineren Akteure, die stark von der Luftfahrtindustrie abhängig waren, viele strategische Neuausrichtungen vorgenommen, um ihre Unternehmen auf eventuelle wirtschaftliche Autovermietung Koch Widrigkeiten, die die Branche umgeben können. Für das Jahr 2004 hingegen hat sich die wirtschaftliche Situation der meisten Unternehmen in der gesamten Branche allmählich verbessert, da die meisten Vermietungsagenturen im Vergleich zu den Vorjahren weitaus höhere Gewinne erzielt haben. Beispielsweise erzielte Enterprise einen Umsatz von 7,4 Milliarden US-Dollar; Hertz erzielte im Geschäftsjahr 2004 einen Umsatz von 5,2 Milliarden US-Dollar und Avis einen Umsatz von 2,9 Milliarden US-Dollar. Laut Branchenanalysten wird für die Mietwagenbranche in den nächsten Jahren ein stetiges Umsatzwachstum von 2,6 Prozent erwartet, was einem Anstieg entspricht im Gewinn.